Pengaruh Inflasi, Nilai Tukar, Volume Perdagangan, Dan Order Imbalance Terhadap Volatilitas Harga Saham Pada Perusahaan Sektor Kesehatan Yang Terdaftar Dalam Bei Tahun 2021

Faustine, Illona Selly and Prof. Candra Fajri Ananda,, S.E., M.Sc., Ph.D (2021) Pengaruh Inflasi, Nilai Tukar, Volume Perdagangan, Dan Order Imbalance Terhadap Volatilitas Harga Saham Pada Perusahaan Sektor Kesehatan Yang Terdaftar Dalam Bei Tahun 2021. Sarjana thesis, Universitas Brawijaya.

Abstract

Sektor kesehatan selama Covid-19 berkontribusi secara positif terhadap laju pertumbuhan ekonomi Indonesia, selain itu sektor kesehatan juga mencetak kenaikan laba yang cukup besar berkisar 13% - 60%. Berita positif ini menimbulkan ketertarikan para investor pada sektor kesehatan yang akhirnya menyebabkan pergerakan harga saham pada perusahaan sektor kesehatan melebar. Pergerakan ini dapat dipengaruhi faktor makro seperti inflasi dan nilai tukar rupiah, serta faktor mikro seperti volume perdagangan dan order imbalance. Sehingga tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui bagaimana pengaruh inflasi, nilai tukar rupiah, volume perdagangan, dan order imbalance terhadap volatilitas harga saham perusahaan sektor kesehatan yang terdaftar pada BEI tahun 2021. Data yang digunakan pada penelitian ini adalah data sekunder dengan metode penelitian regresi data panel, dimana memilih model yang terbaik dahulu antara CEM, REM, dan FEM, selanjutnya dilakukan uji asumsi klasik, setelah terhindar dari masalah uji asumsi klasik dilakukan uji hipotesis. Seluruh metode tersebut menggunakan Eviews 12 for student. Dari hasil analisis yang dilakukan ditemukan bahwa Inflasi memiliki pengaruh negatif terhadap volatilitas harga saham, Nilai Tukar Rupiah dan Volume Perdagangan memiliki pengaruh positif terhadap volatilitas harga saham, serta Order Imbalance tidak memiliki pengaruh signifikan terhadap volatilitas harga saham pada perusahaan sektor kesehatan yang terdaftar pada BEI tahun 2021. Kesimpulan dari penelitian ini adalah sebagai seorang investor khususnya investor jangka pendek dapat melihat pengaruh inflasi, nilai tukar rupiah, dan volume perdagangan untuk memperhatikan pergerakan harga saham dan dapat menggunakan volatilitas harga saham perusahaan terkait untuk menghitung keuntungan di masa yang akan datang.

English Abstract

The health sector during Covid-19 contributed positively to Indonesia's economic growth rate, besides that the health sector also scored a fairly large increase in profits ranging from 13% - 60%. This positive news aroused the interest of investors in the health sector which eventually caused stock price movements in health sector companies to widen. This movement can be influenced by macro factors such as inflation and the rupiah exchange rate, as well as micro factors such as trade volume and order imbalance. The purpose of this study is to find out how the effect of inflation, rupiah exchange rate, trading volume, and order imbalance on the volatility of stock prices of health sector companies listed on the IDX in 2021. The data used in this study is secondary data with panel data regression research methods, which choose a best model first between CEM, REM, and FEM, then running the classical assumption test, after the problem of classical assumption are clear, next running out the hypothesis test. All of these methods use Eviews 12 for students. From the results of the analysis, it was found that Inflation has a negative effect on stock price volatility, the Rupiah Exchange Rate and Trading Volume have a positive influence on stock price volatility, and Order Imbalance does not have a significant effect on stock price volatility in health sector companies listed on the IDX in 2021. The conclusion of this study is that as an investor, especially a short-term investor, you can see the effect of inflation, the rupiah exchange rate, and trading volume to pay attention to stock price movements and can use the volatility of the company's stock price to calculate future profits.

Item Type:	Thesis (Sarjana)
Identification Number:	:0523020298
Uncontrolled Keywords:	Volatilitas Harga Saham, Inflasi, Nilai Tukar, Volume Perdagangan, dan Order Imbalance.
Subjects:	300 Social sciences > 330 Economics
Divisions:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Ilmu Ekonomi
Depositing User:	Unnamed user with username nova
Date Deposited:	14 Dec 2023 03:13
Last Modified:	14 Dec 2023 03:13
URI:	http://repository.ub.ac.id/id/eprint/205243

Text (DALAM MASA EMBARGO) Illona Selly Faustine.pdf Restricted to Registered users only until 31 December 2025. Download (5MB)

Actions (login required)

View Item